一、外部環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)
外部環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)是融資性擔(dān)保公司所共同面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，外部環(huán)境風(fēng)險(xiǎn) 大致可以分為信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、政策風(fēng)險(xiǎn)。
1.信用風(fēng)險(xiǎn)
信用風(fēng)險(xiǎn)是指被擔(dān)保人或交易對(duì)手未能或不愿意履行償債義務(wù)而造成的風(fēng) 險(xiǎn)。對(duì)于以擔(dān)保收入為主業(yè)的融資性擔(dān)保公司，信用風(fēng)險(xiǎn)是其最主要和最基本 的風(fēng)險(xiǎn)因素。融資性擔(dān)保公司的信用風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)自于擔(dān)保業(yè)務(wù)，被擔(dān)保客戶的 的還款意愿以及還款能力信用風(fēng)險(xiǎn)的重點(diǎn).一直以來(lái)，我國(guó)的企業(yè)尤其是中小 企業(yè)并不重視企業(yè)的社會(huì)征信，在企業(yè)自身信用積累方面往往過(guò)于短視，給我 國(guó)的企業(yè)信用體系建設(shè)帶來(lái)了不良的影響，隨著我國(guó)企業(yè)信用管理體系的不斷 健全，尤其是人民銀行企業(yè)信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)的不斷完善，企業(yè)的信用情況 得到了越老越多的控制，融資性擔(dān)保公司可以借鑒外部手段來(lái)獲取企業(yè)的征信 信息，從而在客戶準(zhǔn)入時(shí)把好準(zhǔn)入的關(guān)口。
2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指因市場(chǎng)價(jià)格(利率、匯率、股票價(jià)格和商品價(jià)格)的不利變 動(dòng)而使融資性擔(dān)保公司發(fā)生損失的風(fēng)險(xiǎn)。市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)不僅直接影響著被擔(dān)保企業(yè)， 同時(shí)，對(duì)于擔(dān)保公司本身也有著至關(guān)重要的影響，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的變化，決定了融 資性擔(dān)保公司在選擇目標(biāo)客戶、指定授信政策等方面具有一定的前瞻性和預(yù)測(cè) 性，以此來(lái)判斷可能的市場(chǎng)走勢(shì)，避免造成實(shí)質(zhì)性損失。
3.政策風(fēng)險(xiǎn)
政策風(fēng)險(xiǎn)是指因國(guó)家宏觀政策(如財(cái)政政策、貨幣政策、地區(qū)政策、行業(yè) 政策等)發(fā)生變化，導(dǎo)致市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)家的一系列政策對(duì)于 擔(dān)保公司本身以及被擔(dān)保企業(yè)來(lái)說(shuō)，都具有至關(guān)重要的影響，融資性擔(dān)保公司 應(yīng)保持對(duì)政策的敏感性，在授信客戶的選擇上，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注受?chē)?guó)家產(chǎn)業(yè)政策支 持的行業(yè)來(lái)做。
二、擔(dān)保客戶內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)分析
被擔(dān)?？蛻粲捎诠芾韺铀健⒅鳡I(yíng)業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)狀況、內(nèi)部管理等多方面因 素都可能引起擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)，通常來(lái)說(shuō)，擔(dān)?？蛻舻娘L(fēng)險(xiǎn)分為經(jīng)營(yíng)性風(fēng)險(xiǎn)以及財(cái)務(wù) 風(fēng)險(xiǎn)。
1.經(jīng)營(yíng)性風(fēng)險(xiǎn)
企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況的良好與否，直接決定了企業(yè)的現(xiàn)金流來(lái)源以及第一還款來(lái) 源的保證，企業(yè)的管理者素質(zhì)、發(fā)展戰(zhàn)略以及所經(jīng)營(yíng)的業(yè)務(wù)，是企業(yè)能否產(chǎn)生 現(xiàn)金流量的主要因素，經(jīng)營(yíng)性風(fēng)險(xiǎn)是中小企業(yè)所面臨的最主要風(fēng)險(xiǎn)。
2.財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不合理、融資不當(dāng)使公司可能喪失償債能力而 導(dǎo)致投資者預(yù)期收益下降的風(fēng)險(xiǎn).財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是企業(yè)在財(cái)務(wù)管理過(guò)程中必須面對(duì) 的一個(gè)現(xiàn)實(shí)問(wèn)題，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的。
中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要包括如下幾個(gè)方面:
(1)企業(yè)財(cái)務(wù)管理人員對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的客觀性認(rèn)識(shí)不足。
(2)財(cái)務(wù)決策缺乏科學(xué)性導(dǎo)致決策失誤。
(3)企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)關(guān)系混亂。
(4)資本結(jié)構(gòu)不合理。
三、擔(dān)保公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)分析
擔(dān)保公司本身作為經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的金融實(shí)體，其自身面臨著眾多的風(fēng)險(xiǎn)考驗(yàn)，無(wú) 論是在人員素質(zhì)和經(jīng)營(yíng)環(huán)境，還是操作類風(fēng)險(xiǎn)以及自身的財(cái)務(wù)指標(biāo)，都可能成為 擔(dān)保公司自身的風(fēng)險(xiǎn)來(lái)源。
1.人員素質(zhì)風(fēng)險(xiǎn) 我國(guó)擔(dān)保行業(yè)起步發(fā)展較慢，相應(yīng)的專業(yè)人才尤其是風(fēng)險(xiǎn)管理人才缺乏，導(dǎo) 致專業(yè)性的融資擔(dān)保公司在人員配置上較為乏力，缺少有效的手段和辦法來(lái)控制 風(fēng)險(xiǎn)，更缺乏專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理隊(duì)伍，在風(fēng)險(xiǎn)管理人才隊(duì)伍建設(shè)上缺乏力度，成為 制約融資性擔(dān)保公司提高風(fēng)險(xiǎn)控制能力的一大瓶頸。
2.缺少科學(xué)的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理體系 由于融資性擔(dān)保公司面對(duì)的客戶主要為中小企業(yè)，對(duì)于中小企業(yè)的擔(dān)保需求， 融資性擔(dān)保公司往往在貸前調(diào)查、貸中審查以及貸后檢查等方面缺少系統(tǒng)的規(guī)章 制度，難以系統(tǒng)性的防范風(fēng)險(xiǎn)，導(dǎo)致在風(fēng)險(xiǎn)控制措施上隨意性較大，無(wú)法有效控 制風(fēng)險(xiǎn)。
